Горыныч придирчиво следит за сохранностью своей избушки. Постоянно подозревает окружающих в недобрых намерениях. Она необыкновенно скупа, но вместе с тем наивна и простодушна. Наина Киевна принимает участие в шабашах и является членом местного ковена ведьм, который сатирически уподоблен авторами профсоюзной организации.
Однако Чуб с кумом все-таки уходят в ночь... И тут начинается такое! Происходит череда веселых событий, в результате которых несколько здоровенных мужиков и черт оказываются в темном мешке у матери Вакулы - Солохи, которая и есть та ведьма, летающая по небу...
А Оксана тем временем обещает кузнецу, что выйдет за него замуж только с тем условием, что он достанет ей такеи черевички, которые носит аж сама царица! Вакула верхом на черте отправляется в Петербург с желанием во что бы то ни стало достать черевички...