Зимний снежный вечер перед Рождеством уже подходил к концу. Мороз на улице начал усиливаться, становилось холоднее, чем днем. Неожиданно из трубы одной из изб вылетает ведьма. Она парила над избами и клала себе в рукав звезды с зимнего неба. Ее никто не видел, так как пора колядок еще не наступила. Молодежь в деревне только думала выходить из изб. В небе ведьма встретилась с чертом, желавшим своровать небесное светило - полумесяц.
Бес с самых давних пор был озлоблен на местного мастера - кузнеца Вакулу, лучшего художника на хуторе Диканька. Он был верующим человеком, любившим писать картины. Одна из картин освещала сцену Страшного суда, где прогоняли антихриста из преисподней. С того времени как возник этот рисунок бес принял решение отомстить Вакуле. Это была его последняя ночь, позволявшая ему беспрепятственно передвигаться по белому свету.
Задуманное бесу удалось, и только он украл месяц, и всю землю покрыла темная пелена неба не позволявшая найти, дорогу домой... Даже ведьма, увидевшая себя в полной мгле, крикнула от испуга. Тут к ней подлетел бес и начал шепотом говорить нежные слова, которые очень приятны женщинам, в том числе и ведьме.
Оксана, она была дочкой жалуемого в деревне казака Чуба, осталась в избе одна. Она принаряжалась стоя перед зеркалом, и ждала подружек. За этим занятием и застал ее пришедший кузнец Вакула. Глядя на девушку он не мог налюбоваться ее красотой, но она принимает его отталкивающе и холодно. Разговаривая, они услышали стук в дверь. Вакула рассердился, и хотел выгнать стучащего в дверь, однако на пороге стоял отец его возлюбленной. Чуб, заблудившийся в темноте, принял решение, возвратится домой. Услышав голос Вакулы, он решил, что спутал свою избу с избой казака Левченко. Искаженным тембром голоса, он сказал кузнецу, что решил колядовать, но кузнец отправил хозяина восвояси.
Тогда Чуб принимает решение посетить ведьму Солоху, мать кузнеца. В данное время у нее гостил бес. Во время проникновения, черта к ней в избу, через трубу, то неожиданно обронил украденный им месяц.
Месяц, пользуясь таким прекрасным случаем, взмыл, ввысь осветив всю округу. Сильная непогода, сопровождающаяся снежной бурей утихла. Оживленная праздничная толпа колядующей молодежи вывалились на заснеженные дорожки улиц. Девчата пошли звать с собой и Оксану. Увидав на одной из девушек новенькие башмачки, расшитые золотой нитью в присутствии всех сообщила, что они с Вакулой поженятся, когда он достанет ей башмачки которые королева носит. Услыхав такие слова, кузнец ушел очень огорченный.
Между тем в избе Солохи возникает очередной посетитель, сельский голова. Бес мгновенно исчезает в мешке с углем. Повелительница дома с большим удовольствием принимала почтенных гостей, однако они не могли даже подумать, что у всякого из них имеется конкурент. Непосредственно нежной она была с Чубом, т.к. испытывала желание прибрать к рукам все его состояние. Она беспокоилась, что ее сын первым станет распоряжаться этим богатством, по этой причине она частенько вносила разлад между Вакулой и Чубом.
Не успел голова вытрусить снег со своего наряда, снова раздался стук – стучавшим был дьяк. Так каждый из поклонников в свою очередь очутились в угольных мешках находящихся в углу избы. Они опасались даже шелохнуться. После них домой вернулся Вакула, увидев мешки в углу избы, он предположил, что это сор собранный матерью и его необходимо выкинуть.
По пути он встретился с девчатами, промеж каких была его возлюбленная Оксана. Бросив на снег мешки, которые были побольше. А с меньшим за спиной, настигает надменную прелестницу. Однако она опять высмеяла парня. И он идет к проруби топиться, т.к. исполнить желание любимой он не может. По дороге он заходит к Пацюку, про которого болтали, будто он дружит с бесом. Пацюк ответил, что незачем искать черта тому, у кого он за спиной. Тут Вакула и встретил черта, с которым был подписано соглашение, в котором сказано, что бес везет его к королеве у каковой он выпросит, башмачки для любимой Оксаны.
Долгой была дорога к государыне. Познакомившись с ней и рассказав свою историю, Вакула берет из ее рук долгожданные башмачки и везет их Оксане. На хуторе все решили, что кузнец утопился от безответной любви в эту праздничную ночь. Более всех сожалела Оксана. Она сообразила, что более никто не будет исполнять ее и прихоти. Она перестает спать по ночам, понимая, что влюбилась в кузнеца Вакулу.
По возвращении в Диканьку Вакула явился в избу Чуба, просить у него руки его дочери. Девушка дала согласие быть его супругой даже без башмачков. Они сыграли свадьбу.
